Civile

Il presente articolo si pone l’obbiettivo di analizzare, senza pretesa alcuna di completezza, il delicato tema degli atti di destinazione patrimoniali, nel tentativo di fornire un quadro sistematico degli attuali assetti normativi e giurisprudenziali, facendo altresì riferimento, per quanto genericamente, alle principali tematiche, oggetto di dibattito. Un elementare contributo che, si confida, possa fornire ai pazienti lettori taluni spunti di riflessione e di approfondimento su un tema, da sempre oggetto di dibattiti giurisprudenziali e dottrinari, per quanto ancora privo, in larga parte, di una compiuta e sistematica disciplina normativa.

     

A. Introduzione

All’interno de nostro ordinamento gli strumenti volti a costituire un vincolo di destinazione patrimoniale, opponibili a soggetti terzi e creditori, sono essenzialmente tre[1]:

1. il fondo patrimoniale, previsto e disciplinato dagli artt. 167 s.s. c.c.,

2. il negozio di destinazione (c.d. “trust all’italiana”), disciplinato, limitatamente ai profili formali, dall’art 2645 ter c.c.[2];

3. Il contratto di affidamento fiduciario, tipizzato, se così si può dire, dalla Legge 22 giugno 2016, n. 112, in materia di assistenza a favore delle persone con grave disabilità.

Gli atti di destinazione patrimoniale consentono al disponente di istituire una pluralità di patrimoni separati, nell’ambito dei quali conferire una serie di beni, cui viene impresso un peculiare vincolo di destinazione, per effetto del quale, i beni stessi, non possono essere distratti dalla finalità loro attribuita, restando distinti dal patrimonio del soggetto a cui vengono formalmente intestati.

La conclusione dell’atto e la conseguente istituzione del vincolo patrimoniale da così luogo ad una peculiare deroga, rispetto all’operatività del generale principio della responsabilità patrimoniale, sancito dall’art 2740 c.c.[3], rischiando così di creare evidenti problemi di coordinamento con il principio della certezza dei rapporti obbligatori[4].

Fermo questo effetto, tipico della destinazione patrimoniale, giova precisare che, qualunque sia la fonte del vincolo (fondo patrimoniale, contratto di affidamento fiduciario ecc..), il patrimonio destinato non acquista, per ciò solo, una soggettività giuridica autonoma e distinta dal soggetto intestatario, non costituendo un autonomo centro di imputazione di situazioni giuridiche attive e passive[5].

Il crescente ricorso a strumenti di destinazione patrimoniale ed il rischio che gli stessi possano prestarsi a finalità elusive,  ha indotto dottrina e giurisprudenza a guardare con una certa cautela a tali atti, imponendo all’interprete e, prima ancora alle parti, di valutare attentamente la meritevolezza del vincolo e le finalità istitutive dello stesso, nella costante ricerca di un soddisfacente bilanciamento tra l’interesse del debitore, alla conclusione dell’atto, e quello dei creditori alla conservazione delle garanzie patrimoniali.

Ad ogni modo, essendo il presente contributo rivolto, in chiave prevalente, all’analisi degli atti destinazione patrimoniale, conclusi ad opera di persone fisiche, è bene ricordare che tale facoltà, lungi dal risultare esclusivo appannaggio di queste, è riconosciuta anche alle società, con riferimento alle quali vige, peraltro, una peculiare disciplina, tipizzata agli artt. 2447 bis e ss. c.c.

Il legislatore riconosce, infatti, alle società la possibilità di costituire uno o più patrimoni separati, destinati in via esclusiva al perseguimento di uno specifico affare, ovvero di stabilire che, determinati proventi, derivanti da un’operazione, siano rivolti al rimborso del finanziamento ottenuto l’avvio della stessa, previa approvazione, a maggioranza assoluta dei soci, di una delibera autorizzativa, comprensiva delle indicazioni prescritte all’art 2447 ter c.c. (indicazione dei beni ricompresi nel vincolo, piano economico finanziario da cui risulti la congruità del patrimonio del disponente alla realizzazione del fine ecc…).

Quest’ultima delibera, ai fini dell’opponibilità del vincolo, dovrà, necessariamente, essere depositata ed iscritta nel registro delle imprese, provvedendo, altresì, alla sua successiva trascrizione nei pubblici registri.

La tutela dei creditori sociali, i quali vantino un credito anteriore all’atto, è rimessa, in questo caso, alla possibilità di proporre, nel termine ultimo di 60 giorni dall’iscrizione della delibera, un’opposizione avverso la stessa, finalizzata al conseguimento anticipato di una declaratoria di inefficacia dell’atto.

Decorso inutilmente tale termine, nell’inerzia del creditore, nessuna azione è più consentita allo stesso sui beni compresi nel patrimonio separato, potendo quest’ultimo, al più, far valere le proprie legittime ragioni creditorie sui frutti e sui proventi spettanti alla società, conformemente a quanto previsto dall’art 2447 quinquies c.c.

Questa parentesi, dedicata al tema degli atti di destinazione patrimoniali, perfezionati su iniziativa di una società, consente di “toccare con mano” il delicato bilanciamento tra i contrapposti interessi del creditore e dei debitori, cui facevamo riferimento pocanzi, consentendoci di riscontrare, sin da subito, come la tutela apprestata al creditore anteriore, pregiudicato dal perfezionamento del vincolo, si giochi sul piano dell’inefficacia dell’atto e non dell’invalidità dello stesso.[6] 

A tal proposito è bene precisare, sin da subito, che il pregiudizio per i creditori anteriori non consegue al perfezionamento di un atto di disposizione patrimoniale ma, semmai, dalla diminuzione della garanzia generica, costituita dal residuo patrimonio del debitore, posto che, laddove non vengano intaccate le ragioni creditorie, nessuna tutela può legittimamente essere riconosciuta ai creditori del disponente.

Prescindendo da tale digressione, procediamo ora con ordine ad analizzare i singoli strumenti di destinazione patrimoniale, per poi passare ad un’analisi comparativa tra essi.

     

B. Il fondo patrimoniale

Primo istituto di segregazione patrimoniale, disciplinato nel Libro I del codice civile, agli artt. 167 c.c. e s.s., è il fondo patrimoniale[7], introdotto nel nostro ordinamento dalla Legge n. 151 del 19 maggio 1975, in sostituzione del precedente istituto, maggiormente stringente e vincolante, del patrimonio famigliare.

La collocazione del fondo patrimoniale nel Libro I del codice civile, dedicato ai rapporti personali e famigliari, è indicativa della funzione stessa di tale istituto, il quale consente ai coniugi di vincolare determinati loro beni, mobili ed immobili, al soddisfacimento dei bisogni propri del loro nucleo famigliare[8].

Fermo il vincolo di destinazione, derivante direttamente dalla costituzione del fondo, compete al giudice la valutazione concreta della legittimità e meritevolezza degli scopi perseguiti dalle parti e ciò, pur trattandosi di uno schema negoziale tipico, caratteristica, questa, che lo distingue fin da subito dal trust.

Nel fondo patrimoniale il vincolo di destinazione dei beni è particolarmente stringente, tant’è vero che, prescindendo dalle recenti innovazioni occorse in ambito famigliare, mediante l’introduzione degli istituti giuridici delle unioni civili e coppie di fatto[9], l’istituzione di un fondo patrimoniale resta appannaggio esclusivo dei soggetti che abbiano contratto matrimonio.

L’instaurazione e la permanenza del rapporto coniugale costituisce, quindi, un primo requisito, per il perfezionamento di un fondo patrimoniale, con la conseguenza che, pur ammettendosi fondi condizionati alla celebrazione di un futuro matrimonio, gli effetti e la validità degli stessi restano comunque subordinati alla contrazione del vincolo.

Una seconda limitazione alla conclusione di tale negozio è costituita dalla tipologia di beni che possono essere ricompresi nel fondo. In tal caso, infatti, la necessità di rendere pubblico e, come tale, opponibile ai terzi il vincolo, impone ai disponenti di ricomprendere nel fondo solo beni registrabili, ovvero: beni immobili, beni mobili registrati, titoli di credito e partecipazioni societarie.

Ricordiamo, a tal proposito, che l’oggetto del fondo non sarà il bene in sé ma, bensì, il diritto su quel bene, con la conseguenza che potranno conferirsi nel fondo anche semplici diritti reali, distinti dalla proprietà (es. usufrutto, servitù ed enfiteusi).

La costituzione e la permanenza del fondo, in ogni caso, presuppone la conclusione di un atto pubblico, uni o bilaterale, il quale dovrà essere specificamente annotato a margine dell’atto di matrimonio[10] e trascritto nei pubblici registri. Nulla esclude, tuttavia, la possibilità che un fondo patrimoniale venga costituito, a beneficio dei coniugi, da un soggetto terzo[11], mediante la conclusione di un atto inter vivos o mortis causa, nel rispetto della forma tipica dall’atto pubblico e previa accettazione dei beneficiari.

In quest’ultimo caso l’atto di destinazione patrimoniale dovrà assumere, rispettivamente, la forma della donazione obnuziale, ex art 785 c.p.c., ovvero dell’istituzione ereditaria o del legato.

Tanto premesso le formalità prescritte per la costituzione di un fondo patrimoniale hanno natura dichiarativa e, come tale, condizionano l’opponibilità del fondo ad eventuali soggetti terzi (creditori), i quali non hanno precedentemente trascritto alcun pignoramento sui beni compresi nel fondo stesso.

Sotto tale aspetto particolarmente rilevante risulta essere l’annotazione del vincolo nel registro dello stato civile, a margine dell’atto di matrimonio, essendo ritenuto, concordemente, il vero e proprio momento di discrimine ai fini dell’opponibilità degli effetti del fondo.

Un fondo patrimoniale non trascritto e non annotato risulterà, pertanto, “inutiliter data”, non precludendo ai creditori il diritto di agire esecutivamente sui beni in esso compresi[12].

Elemento centrale, in materia di fondo patrimoniale, è certamente costituito dal significato attribuibile alla nozione di “bisogni famigliari”, cui fanno riferimento, rispettivamente, gli artt. 167 comma I e 170 c.c.

A tal proposito la giurisprudenza di legittimità, in alcune recenti pronunce[13], ha precisato che: il riferimento che il legislatore fa ai debiti contratti per il soddisfacimento dei bisogni famigliari deve essere interpretato in senso ampio, ricomprendendo, in tale nozione, tutte le esigenze necessarie al mantenimento ed al pieno sviluppo della famiglia, con l’esclusione delle sole spese voluttuarie o speculative.

Così interpretando la nozione di bisogni famigliari, la giurisprudenza ha ricompreso nel novero delle obbligazioni contratte per il soddisfacimento dei bisogni famigliari anche i debiti inerenti all’esercizio di un’attività lavorativa e d’impresa[14], allorquando il nucleo famigliare tragga dalla stessa la propria fonte di sostentamento. Stesso discorso vale per i debiti tributari, riferibili all’attività lavorativa e d’impresa, specialmente laddove concernano un’impresa famigliare, nell’ambito della quale prestano la propria attività lavorativa entrambi i coniugi.

Tanto premesso, si precisa che: la costituzione di un fondo patrimoniale, diversamente da quanto vedremo in materia di trust, non determina alcuna variazione nella titolarità dei beni, restando, questi, nella piena proprietà dei coniugi, cui compete, peraltro, anche l’amministrazione degli stessi.

A tal proposito è, tuttavia, bene precisare che il legislatore, pur affidando l’amministrazione dei beni ad entrambi i coniugi, ne condiziona l’esercizio al perseguimento dell’interesse famigliare e, comunque, al rispetto delle norme dettate dagli artt. 180 e s.s. c.c., in materia di comunione legale dei beni. Da ciò consegue che gli atti di ordinaria amministrazione possono essere perfezionati da ciascun coniuge disgiuntamente, mentre gli atti di straordinaria amministrazione abbisognano del consenso congiunto di entrambi.

In aggiunta a ciò, l’art 169 c.c. precisa che: in mancanza di un’espressa previsione nella convenzione stessa, la conclusione di taluni atti di straordinaria amministrazione (alienazioni, costituzioni di pegni, ipoteca o altri vincoli) implica, oltre al consenso di entrambi i coniugi, anche la preventiva autorizzazione del giudice tutelare, laddove, all’interno del nucleo famigliare, siano presenti figli minori.

Restano inalterate le ulteriori norme che disciplinano l’amministrazione dei beni in comunione, tra cui la possibilità per il coniuge dissenziente di chiedere il risarcimento dei danni, derivanti dalla cattiva amministrazione del fondo, nonché, in caso di dissenso, l’autorizzazione giudiziale alla stipulazione dell’atto di straordinaria amministrazione (art 181 c.c.).

Un argomento centrale, in tema di fondo patrimoniale, attiene agli effetti derivanti dalla costituzione del vincolo su determinati beni mobili registrati ed immobili.

Come anticipato, il fondo patrimoniale determina una segregazione dei beni in esso compresi, i quali, pertanto, in deroga al disposto dell’art 2740 c.c., non potranno costituire oggetto di azioni esecutive, intraprese dai creditori dei coniugi, aventi titolo estraneo al soddisfacimento dei bisogni propri del nucleo famigliare (art 170 c.c.)[15].

Il vincolo creato dal fondo, pertanto, non comporta un’assoluta impignorabilità dei beni in esso ricompresi, potendo, questi, essere aggrediti dai creditori, il cui credito faccia riferimento al soddisfacimento dei bisogni propri del nucleo famigliare del debitore, ovvero da quei debitori che hanno diligentemente trascritto il pignoramento, sui predetti beni, in data antecedente all’annotazione del fondo.

L’effetto preclusivo del fondo, pertanto, come chiarito dalla Suprema Corte di Cassazione, in una recente sentenza[16], presuppone la sussistenza di tre distinti requisiti, tipizzati dall’art 170 c.c.:

- L’elemento formale, consistente nell’atto pubblico di costituzione e nella sua annotazione, ad opera dell’ufficiale di stato civile, a margine dell’atto di matrimonio;

- L’elemento oggettivo, costituito dall’estraneità del credito ai bisogni propri del nucleo famigliare del debitore, dovendo sussistere uno specifico vincolo tra il fatto generatore dell’obbligazione e le finalità per cui la stessa è stata contratta[17],  a prescindere dalla sua natura;

- L’elemento soggettivo, rappresentato dalla consapevolezza del creditore che l’obbligazione è stata conclusa dal debitore per soddisfare i bisogni propri del suo nucleo famigliare. La prova di quest’ultimo elemento, determinante ai fini dell’opponibilità degli effetti del fondo ai creditori, grava in capo al debitore opponente, non potendosi onerare il creditore del compito di fornire la prova negativa del suo diritto[18].

È quindi onere dei coniugi debitori, interessati a sottrarre i beni del fondo all’azione esecutiva del creditore, provare, rispettivamente: la regolare costituzione del fondo e l’opponibilità dei suoi effetti ai terzi, la riferibilità del credito ad una causa estranea ai bisogni famigliari, la conoscenza di tale circostanza in capo al creditore[19]. Non basterà, quindi, limitarsi a negare la riconducibilità dell’obbligazione ai bisogni propri del nucleo famigliare, gravando, in capo al debitore, un vero e proprio onere probatorio, da soddisfarsi anche facendo ricorso a presunzioni semplici, purché queste risultino chiare, precise e concordanti.

La giurisprudenza, al fine di garantire la massima operatività possibile agli effetti del fondo, prescinde, sovente, dall’accertamento del requisito soggettivo e ciò, in particolare, con riferimento a fattispecie di crediti di derivazione extracontrattuale, ovvero di crediti antecedenti la costituzione del fondo, sottraendo così, all’esecuzione forzata, i beni in esso ricompresi[20].

Proviamo, quindi, a chiarire il concetto con un esempio pratico: un immobile viene inserito in un fondo patrimoniale da due coniugi, uno dei quali risulta titolare di una società di persone. L’immobile non potrà essere aggredito dai creditori sociali (per quanto tale profilo resti discusso), i quali vantano un titolo anteriori o successivo al fondo. Il medesimo fondo, diversamente, è aggredibile dai creditori anteriori alla sua costituzione, qualora il rapporto obbligatorio, da cui origina il loro credito, sia stato contratto per soddisfare esigenze di carattere familiare (es. acquisto di prima causa, beni di prima necessita), ovvero qualora il pignoramento, dallo stesso intrapreso sui beni del fondo, sia stato trascritto in data antecedente all’annotazione del vincolo.

L’esempio formulato, per quanto semplicistico, consente a noi di affrontare un’ulteriore tematica, inerente al fondo patrimoniale, ossia quella dell’opponibilità degli effetti fondo ai creditori, aventi titolo anteriore alla sua costituzione, premettendo che, su tale tema, la giurisprudenza è risulta, in più occasioni, divisa[21].

Nello specifico: a fronte del prevalente indirizzo giurisprudenziale, che propende per estendere l’opponibilità degli effetti preclusivi del fondo anche ai creditori aventi titolo anteriore alla sua costituzione, si colloca un’ulteriore corrente giurisprudenziale, avvallata da insigne dottrina[22], la quale osserva che, una simile interpretazione, limiterebbe eccessivamente i diritti dei creditori, aventi titolo antecedente, ampliando ulteriormente il tendenziale abusivismo cui già si presta l’istituto in esame

A supporto di quest’ultima tesi si osserva che, per quanto l’affidamento e la buona fede del creditore anteriore meriti senza dubbio tutela, non potendo quest’ultimo conoscere l’esistenza del fondo al tempo del perfezionamento del vincolo obbligatorio, discorso differente è attiene al creditore che presenti un titolo successivo alla costituzione del fondo. Quest’ultimo, infatti, ben conosceva, o poteva conoscere, l’esistenza del vincolo al tempo in cui sorgeva il proprio diritto di credito, essendo libero, come tale, di valutare la convenienza stessa dell’operazione.

Per quanto tale contrasto permanga ancor oggi, con l’introduzione dell’art 2929 bis c.c., di cui meglio si dirà in proseguo, il legislatore ha certamente tamponato le istanze di tutela del creditore avente titolo anteriore alla costituzione del fondo.

Ciò premesso, fermo il vincolo preclusivo, derivante dalla costituzione di un fondo patrimoniale, è ora lecito chiedersi se, tali effetti, possano essere validamente opposti anche nei confronti delle legittime pretese vantate dai cd. “creditori involontari”, ossia da quei soggetti il cui credito origini da un’obbligazione avente natura extracontrattuale[23].

La giurisprudenza, muovendo da tale interrogativo, ha chiarito che: i beni del fondo patrimoniale rispondono dell’adempimento di tutte quelle obbligazioni contratte, o anche solo riferibili, al soddisfacimento dei bisogni propri del nucleo famigliare del disponente, fondando così il discrimine non sulla natura del credito ma, bensì,  sulla sussistenza di una relazione tra la causa dello stesso e le esigenze famigliari, il che non esclude a priori la possibilità per il creditore, il cui diritto derivi da un’obbligazione risarcitoria, di agire esecutivamente sui beni del fondo. Spetterà poi al debitore dar prova dell’eventuale insussistenza di un nesso tra il credito, azionato nei suoi confronti, ed il soddisfacimento dei bisogni propri del suo nucleo famigliare.

Con specifico riferimento agli effetti preclusivi del vincolo patrimoniale, una questione di particolare rilievo attiene poi alla legittimità dell’iscrizione ipotecaria, disposta su un immobile compreso nel fondo, e, come tale, alla portata stessa degli effetti preclusivi, derivanti dalla costituzione dello stesso.

Nell’esaminare tale questione la giurisprudenza[24] ha operato un distinguo, inerente la natura stessa dell’iscrizione ipotecaria, ritenendo di dover tener separate tra loro le ipoteche volontarie, la cui iscrizione è autorizzata dal debitore, dalle fattispecie di ipoteca legale e giudiziale, le quali prescindono da una manifestazione volitiva di quest’ultimo.

Nel primo caso l’iscrizione ipotecaria, essendo autorizzata dal debitore stesso, soggiacerà ai limiti previsti all’art 169 c.c., il quale vieta espressamente a ciascuno dei coniugi di compiere atti dispositivi del diritto, conferito nel fondo, senza la previa accettazione dell’altro, ovvero del giudice, laddove il nucleo famigliare comprenda anche figli minori.

Con specifico riferimento alle ipoteche legali, giudiziali, ovvero alle iscrizioni richieste dall’ente di riscossione, incaricato del recupero di debiti tributari dei coniugi[25], prescindendo tali fattispecie da una determinazione volitiva del debitore, non potrà applicarsi il disposto dell’art 169 c.c. ma, bensì, quello del successivo art 170 c.c., con conseguente necessità di interrogarsi sulla natura esecutiva, o comunque prodromica ad una successiva esecuzione, dell’iscrizione ipotecaria in esame.

La giurisprudenza[26], a tal proposito, muovendo dalla qualifica dell’iscrizione ipotecaria, come atto prodromico all’esecuzione, estende a tale fattispecie il disposto dell’art 170 c.c., ritenendo, pertanto, efficaci le medesime preclusioni operanti per le azioni esecutive intraprese sui beni del fondo. Sarà quindi dirimente individuare la causa sottesa allo specifico rapporto obbligatorio (se riconducibile ai bisogni familiari), da cui origina il credito azionato, indagando, peraltro, la sussistenza dell’elemento soggettivo in capo al creditore.

Tanto premesso è, quindi, possibile sostenere la legittimità delle iscrizioni ipotecarie, disposte su beni compresi nel fondo, con riferimento a quei crediti riconducibili ai bisogni familiari del debitore, ovvero a quelli che, pur non essendo ad stessi riferibili, sono di titolarità di un debitore che ignorava tale circostanza.

Come anticipato, negli ultimi anni l’atteggiamento con cui la giurisprudenza guarda al fondo patrimoniale è di crescente diffidenza. La profonda crisi che ha interessato taluni settori della nostra economia, ha infatti portato a sistematici abusi di tale strumento da parte di molti soggetti, interessati ad eludere le legittime pretese creditorie.

La giurisprudenza vigila, quindi, con particolare attenzione sulla sussistenza di requisiti costitutivi del fondo patrimoniale, pervenendo, non di rado, a dichiararne l’invalidità e/o l’inefficacia.

A tal proposito giova precisare che, il fondo patrimoniale, quale negozio funzionale alla costituzione di un vincolo patrimoniale, rischia di ingenerare notevoli pregiudizi per i creditori procedenti, i quali vedono nel fondo uno strumento che limita la generica garanzia, costituita dal patrimonio dei coniugi, traducendosi, così, in una fonte di possibili pregiudizi per le proprie ragioni.

Il fondo patrimoniale infatti, laddove determini un’effettiva diminuzione delle garanzie patrimoniali, offerte dal concedente (es. pegno o ipoteca) o, più semplicemente, del suo patrimonio (es. fideiussione), legittima i creditori a ricorrere allo strumento dell’azione revocatoria, ovvero dell’azione esecutiva ex art 2929 bis c.c.[27][28], la quale, similmente alla prima, costituisce un vero e proprio disincentivo per i debitori.

Quest’ultima norma, nello specifico, consente al creditore, pregiudicato dalla costituzione, a titolo gratuito, di un vincolo patrimoniale di indisponibilità[29] o di trasferimento, ovvero di altro atto di trasferimento a titolo gratuito dei beni del fondo[30][31], di agire esecutivamente[32] sugli stessi, entro un anno dalla trascrizione dell’atto[33] pregiudizievole ad opera del debitore.

Tale norma accorda al creditore una tutela particolarmente forte ed efficace[34] nei confronti di possibili abusi dell’istituto in esame, sacrificando il giudizio di preventivo accertamento delle cause di inefficacia dell’atto dispositivo alla facoltà, per il debitore, di proporre un’opposizione all’esecuzione, con cui contestare il diritto azionato da controparte.

Il creditore pregiudicato viene così esonerato dall’onere di proporre un’azione revocatoria ordinaria, ex art 2901 c.c., operando, a suo favore, una specifica presunzione che lo dispensa dal compito di provare il carattere fraudolento dell’atto di disposizione impugnato[35].

L’art 2929 bis c.c., tuttavia, non si limita a ciò, disciplinando anche l’eventualità in cui il bene, di proprietà del debitore, venga da quest’ultimo trasferito, sempre a titolo gratuito, ad un soggetto terzo, nei cui confronti sarà necessario agire esecutivamente nelle forme dell’esecuzione contro il terzo proprietario. A tal proposito si precisa che: il creditore, il quale fa ricorso all’azione esecutiva, ex art 2929 bis c.c., sui beni del fondo, sarà preferito ai creditori personali del terzo acquirente nella distribuzione del prezzo ricavato dall’alienazione dei beni stessi.

Restano impregiudicati, in ogni caso, i diritti acquistati a titolo oneroso dall’avente causa del contraente, fermi gli effetti del pignoramento trascritto sul bene in data antecedente alla costituzione del fondo, stante l’operatività, anche in materia di atti di destinazione patrimoniale, del principio civilistico di priorità delle trascrizioni, di cui all’art 2644 c.c.

Parte della dottrina[36], peraltro, limita l’ambito applicativo dell’art 2909 bis c.c., ritenendo quest’ultima norma inapplicabile agli atti di destinazione patrimoniale volti al perseguimento di scopi di pubblica utilità, ovvero posti in essere in adempimento di un dovere morale o sociale, richiamando così una previsione che riporta alla memoria il disposto dell’art 64 comma 1 L.F.[37]

A fronte dei predetti strumenti di tutela, riservati al creditore, il quale abbia diligentemente coltivato le proprie istanze, il legislatore accorda al debitore, ovvero al terzo proprietario, la possibilità di esperire le rituali opposizioni all’esecuzione, ovvero agli atti esecutivi, ai sensi e per gli effetti degli artt. 615 c.p.c. s.s.

Decorsi i termini previsti per l’esperimento dei predetti strumenti, il vincolo indotto dalla costituzione del fondo si stabilizza, con la conseguenza che, i beni nello stesso ricompresi, divengono insensibili alle rivendicazioni creditorie, salvo, in ogni caso, garantire il corretto adempimento di obbligazioni contratte per il soddisfacimento dei bisogni famigliari.

Fermo quanto premesso, caratteristica distintiva del fondo patrimoniale, rispetto ad altre forme di vincolo conosciute dal nostro ordinamento, è certamente la sua estinzione, determinata, tra le altre cause, dallo scioglimento, cessazione e/o risoluzione del vincolo coniugale.

Unica deroga a tale previsione opera nei casi in cui, all’interno del nucleo famigliare, siano presenti anche figli minori. In tal caso, infatti, l’art 171 comma 2 c.c. sancisce la permanenza del fondo, sino al compimento della maggiore età dell’ultimo figlio, salvo poi estinguersi definitivamente al raggiungimento della maggiore età.

 

C. Il negozio di destinazione patrimoniale ed il trust

Esaurito il tema del fondo patrimoniale, passiamo ora a trattare di un secondo strumento, volto a costituire vincoli patrimoniali, opponibili a terzi, ossia del negozio di destinazione patrimoniale, disciplinato dall’art 2645 ter c.c. ed impropriamente definito “trust all’italiana”.

Con riferimento a quest’ultimo “epiteto”, infatti, è importante premettere, fin da subito, che il negozio istitutivo di un vincolo patrimoniale, disciplinato, nei suoi aspetti “formali”, dall’art 2645 ter c.c., presenta certamente dei punti di contatto con l’istituto giuridico del trust, senza tuttavia sovrapporsi a quest’ultimo.

Il trust, come noto è un negozio di derivazione anglosassone, rapidamente diffusosi in numerosi altri ordinamenti stranieri, nell’ambito dei quali è variamente regolamentato, sicché, oggigiorno, non esiste una disciplina univoca dell’istituto, differenziandosi spesso per profili rilevanti da un ordinamento giuridico all’altro[38].

All’interno del nostro ordinamento, il trust è stato introdotto, per la prima volta, dalla legge 16 ottobre 1998 n. 364, con la quale il legislatore ha ratificato la Convenzione dell’Aja del 1985, istitutiva del cd. trust di diritto internazionale, la cui disciplina attinge a quella di vari ordinamenti, nell’ambito dei quali tale istituto era già da tempo diffuso.

Pur avendo ratificato la Convenzione dell’Aja 1985, il legislatore italiano non ha mai predisposto una disciplina specifica di tale istituto[39], creando così una situazione ambigua che, come vedremo, ha sollevato numerose discussioni sulla tipicità dello stesso, sulla sua ammissibilità all’interno dell’ordinamento[40] e sulla sua compatibilità con la fattispecie del negozio di destinazione patrimoniale, parzialmente disciplinato, in taluni suoi profili, dall’art 2645 ter c.c.

Prima di passare all’esame di quest’ultima norma, è opportuno definire le linee fondamentali del trust, così da poterne apprezzare, pur nell’eterogeneità delle discipline, le differenze rispetto alla fattispecie del negozio di destinazione patrimoniale.

Lo schema ricorrente del trust implica il coinvolgimento di un numero di parti non inferiori a tre: il disponente (c.d. settlor), l’amministratore del trust (c.d. trustee) ed il beneficiario (c.d. beneficiary) [41], con la precisazione che, fermi tali ruoli, le figure del disponente e del trustee possono coincidere in capo ad un medesimo soggetto.

In quest’ultimo caso si parlerà del c.d. trust autodichiarato[42], ossia di quella particolare fattispecie negoziale mediante la quale si realizza una dissociazione interna al diritto di proprietà, risultando, il titolare del bene, al contempo fiduciario e fiduciante e, come tale, incaricato della gestione della res nell’interesse, non proprio, ma di un terzo beneficiario[43].

Prescindendo da una compiuta trattazione sulle differenti fattispecie di trust e, soprattutto, dal dibattito inerente l’ammissibilità del trust autodichiarato[44], è importante precisare che la funzione tipica del negozio in esame è quella di permettere al disponente di sottrarre un bene dal proprio patrimonio, al fine di beneficare un soggetto terzo (c.d. beneficiary), normalmente, ma non necessariamente, legato allo stesso da un vincolo di parentela, al quale, per qualsivoglia ragione, non ritiene di poter trasferire immediatamente il diritto sul bene.

Questo schema negoziale, per quanto semplicistico, nasconde in sé un delicato equilibrio, dato dal bilanciamento di interessi opposti e, sovente, collidenti: da un lato troviamo, infatti, la volontà del disponente di vedere adempiuti gli obblighi e le finalità proprie del negozio di trust, dall’altro si colloca invece l’interesse dei soggetti terzi, estranei al rapporto negoziale, desiderosi di far prevalere l’apparenza sottesa al vincolo.

Elemento distintivo del trust, rispetto alla diversa fattispecie del fondo patrimoniale, è il mutamento di titolarità dei beni vincolati, i quali vengono trasferiti dal disponente al trustee, salvo poi essere nuovamente essere ceduti da quest’ultimo al beneficiario, al momento prestabilito (es. al compimento della maggiore età).

Soggetto centrale del negozio non è, pertanto, il disponente ma, bensì, il trustee, il quale, in virtù del negozio stipulato, consegue la titolarità, per quanto condizionata, dei beni, assumendosi così anche l’onere di amministrarli nell’interesse del beneficiario.

Se, come premesso, le parti in negozio di trust non possono essere in numero inferiore a tre, nulla esclude che a questi possa aggiungersi un ulteriore soggetto, il cd. “protector”, ricorrente in numerosi ordinamenti che constano di una disciplina compiuta di tale istituto.

Il protector è un soggetto esterno al negozio, solitamente una persona di fiducia del disponente, la cui funzione principale è quella di vigilare sugli atti di amministrazione, posti in essere dal trustee.

Quanto pensiamo al trust dobbiamo, infatti, considerare che i beni, pur entrando a tutti gli effetti (anche fiscali) nel patrimonio dell’amministratore, restano sempre soggetti ad un vincolo di destinazione, per il cui rispetto sono legittimati ad agire, il disponente, il beneficiario e, laddove presente, il protector.

Altra funzione, attribuibile al protector, è quella di designare la persona del beneficiario in quelle particolari fattispecie in cui, tale adempimento, è espressamente posticipato ad un momento successivo rispetto alla conclusione del contratto.

Tornando ora alle finalità dell’istituto, l’effetto tipico del negozio di trust è quello di vincolare i beni del disponente al perseguimento dei bisogni propri del beneficiario, imprimendo agli stessi un peculiare vincolo di destinazione, opponibile tanto ai terzi aventi causa dal disponente, quanto ai creditori delle parti, salvo chiaramente la sussistenza di precedenti iscrizioni pregiudizievoli sul bene, ex art 2644 c.c. (principio di priorità delle trascrizioni).

Tale vincolo finalistico, in particolare, presuppone un primo atto di alienazione, con il quale il settlor trasferisce al trustee la proprietà di alcuni suoi beni, i quali entrano così nel patrimonio di quest’ultimo, senza confondersi con esso, ed un secondo trasferimento, successivo alla gestione, perfezionato tra il trustee ed il beneficiario.

È questa un’importante peculiarità del negozio di trust che, come vedremo, lo distingue rispetto al fondo patrimoniale.

L’assenza del vincolo di destinazione, rigidamente predeterminato dal legislatore, ed il passaggio dei beni nel patrimonio dell’amministratore, rende il trust insensibile alle vicende che interessano la vita del disponente, il quale potrà concludere tale negozio a prescindere dal suo stato coniugale, assicurandosi la validità e l’efficacia dell’atto anche dopo la sua morte.

L’indeterminatezza delle finalità del trust rende, inoltre, tale strumento maggiormente flessibile rispetto al fondo patrimoniale e, di contraltare, maggiormente stringenti saranno i requisiti da valutare ai fini della sua ammissibilità all’interno del nostro ordinamento.

Giova a questo punto riscontrare un’ulteriore differenza tra il trust e l’istituto giuridico del fondo patrimoniale: il trust è un negozio singolo, volto a segretare uno o più beni, imprimendogli un vincolo di destinazione negoziale, opponibile ai terzi. Il fondo patrimoniale, diversamente, come suggerito dalla parola stessa, costituisce una sorta di contenitore, all’interno del quale i disponenti potranno inserire, anche in momenti differenti, una pluralità di diritti, risultando così, sotto quest’aspetto, meno dinamico rispetto al primo negozio[45].

L’elasticità del contratto di trust si riflette così nella pluralità di cause di cui è proprio quest’istituto, non potendo l’interprete circoscriverne la funzione alla mera gestione di un patrimonio a favore di un soggetto determinato, il che, peraltro, è in linea con la qualifica in termini concreti del concetto contrattuale di causa[46].

A tal proposito un passo decisivo verso una futura e definitiva tipizzazione dell’istituto in esame è certamente rappresentato dalla novella del 2006, la quale, come premesso, ha introdotto nel nostro ordinamento il disposto dell’art 2645 ter c.c., sulla trascrivibilità del negozio istitutivo di un vincolo patrimoniale temporaneo, da cui l’epiteto di “trust all’italiana” riservato dai primi commentatori a tale norma[47].

L’introduzione di tale disposizione non basta, tuttavia, a definire il trust come contratto tipico, trattandosi, comunque, dell’unica norma giuridica, interna all’ordinamento, volta disciplinare un aspetto (peraltro meramente formale) dell’istituto in esame[48].

Tale conclusione, peraltro, trova immediato riscontro nella collocazione della norma, nel Titolo I del Libro VI, dedicato alla disciplina della trascrizione degli atti[49], nonché nel dettato stesso di tale disposizione, la quale fa espresso richiamo all’art 1322 comma 2 c.c., volto a consentire l’ingresso, all’interno del nostro ordinamento, di contratti e negozi atipici, con gli unici limiti della loro destinazione alla realizzazione di interessi meritevoli di tutela e, seppur implicito, della compatibilità degli stessi con l’ordine pubblico precostituito.

Come precisato da autorevole dottrina[50], l’interesse in questione, di cui è necessario valutare la meritevolezza, non è quello del beneficiario ma, bensì, quello al servizio del quale il vincolo è stato istituito.

La giurisprudenza, ad ogni modo, pronunciandosi sulla meritevolezza dell’interesse, al servizio del quale l’atto è posto in essere, è costante nell’affermare la tipicità di negozio, con conseguente esonero del giudice dal compito di indagare, caso per caso, la compatibilità del negozio concluso con il disposto dell’art 1322 comma 2 c.c.[51] ed, in particolar modo, con la disciplina giuridica del patto di famiglia[52], con cui presenta talune analogie, anche sotto il profilo della tutela del creditore danneggiato[53].

Per quanto la questione possa oggi ritenersi, sostanzialmente, risolta in senso favorevole, essendo la prevalente giurisprudenza orientata sulla compatibilità degli istituti[54], resta tuttora aperta la problematica della qualifica, in termini tipici o atipici, del negozio trust[55], il quale assumerebbe oggigiorno, a detta di taluni autori, le vesti di contratto socialmente tipico, con conseguente, legittima, aspettativa in una futura normazione[56].

Ad ogni modo, anche volendo qualificare in termini atipici la fattispecie negoziale del trust, quest’ultima risulterebbe comunque applicabile in virtù del disposto del citato art 1322 comma 2 c.c., il quale rimette l’efficacia del trust ad una valutazione di legittimità e meritevolezza[57] del fine perseguito che, diversamente rispetto al fondo patrimoniale, non deve essere necessariamente circoscritto entro gli stringenti limiti del perseguimento dei bisogni proprio di un nucleo famigliare.

Per quanto attiene alla compatibilità tra l’istituto giuridico del trust e la clausola di meritevolezza degli interessi perseguiti dalle parti, di cui all’art 1322 comma 2 c.c., si riscontrano differenti posizioni in giurisprudenza ed in dottrina, specialmente per quanto attiene all’inammissibilità ed alla intrascrivibilità del negozio[58].

Si innesta qui la problematica, al centro di diverse pronunce giurisprudenziali, delle possibili finalità elusive, sottese alla conclusione di un contratto di trust, il che dovrebbe indurre l’interprete a porre attenzione alla causa concreta del vincolo, così da poterne valutare la legittimità alla luce delle finalità perseguite dal disponente[59].

Tanto premesso, lo schema ricorrente nei negozi di trust, per come congeniato, si avvicina molto alla disciplina del negozio fiduciario[60], nell’ambito del quale: un soggetto (fiduciante) trasferisce ad un altro (fiduciario) un proprio bene, con l’obbligo, per quest’ultimo, di amministrarlo e gestirlo, ritrasferendolo successivamente allo stesso fiduciante, ovvero ad un soggetto terzo, dallo stesso designato (beneficiario).

Conformemente a quanto visto in materia di trust, il negozio fiduciario realizza un duplice effetto: da un lato trasferisce la proprietà di uno o più beni in capo al fiduciario (effetto reale)[61], dall’altro, vincola quest’ultimo ad utilizzare il bene conformemente a quanto statuito nello schema negoziale, ritrasferendolo al fiduciante, ovvero ad un terzo, allo scadere del termine previsto (effetto obbligatorio).

Il negozio fiduciario costituisce, quindi, una fattispecie negoziale indiretta, strutturata, al suo interno, in una serie di negozi tipici, di cui le parti si servono per il perseguimento di un fine unitario. 

Lo schema proprio dei negozi fiduciari, già noto e diffuso all’interno del nostro ordinamento, si inserisce, a pieno titolo, tra le fonti atipiche delle obbligazioni, con la conseguenza che, l’inadempimento del fiduciario agli obblighi di amministrare e ritrasferire il bene, legittima il fiduciante ad agire nei suoi confronti, mediante la proposizione di un’azione di responsabilità contrattuale, ovvero, a seconda dei casi,  di un’azione di esecuzione in forma specifica dell’obbligo di contrarre, ex art 2932 c.c.

Fermo quanto premesso, tanto il negozio fiduciario, quanto il trust, presentano svariati profili di contatto con la figura tipica a contenuto atipico dei negozi di destinazione patrimoniale[62], disciplinati, all’interno del nostro ordinamento dall’art 2645 ter c.c., introdotto nell’ambito del Libro VI del codice civile con legge n. 51 del 23 febbraio 2006[63][64].

Il fenomeno giuridico della destinazione patrimoniale, consente ai soggetti privati di separare determinati beni, immobili o mobili registrati, imprimendo agli stessi un vincolo di destinazione, per effetto del quale, gli stessi, non possono essere sottratti dallo scopo cui vengono destinati, in deroga alla generale disciplina della responsabilità patrimoniale, di cui all’art 2740 c.c.[65] e, soprattutto, in antitesi con quanto indicato al secondo comma della norma, il quale vieta espressamente limitazioni di responsabilità al di fuori dei casi tipizzati dal legislatore[66].

Sotto quest’aspetto l’art 2645 ter c.c., per quanto ancora si discuta, rappresenta una norma di grande importanza, in quanto, pur essendo ubicata nella parte del codice, dedicata al tema della trascrizione, rappresenta una norma di matrice sostanziale, volta a disciplinare più gli effetti dell’atto che la pubblicità dello stesso[67].

Il ricorso allo schema proprio dell’art 2645 ter c.c. consente alle parti di costituire, su determinati beni immobili, o mobili registrati, un vincolo di destinazione, il quale, una volta trascritto, andrà a costituire un vero e proprio patrimonio separato dalla massa attiva del disponente, opponibile a terzi e creditori.

Precedentemente all’introduzione, all’interno del nostro ordinamento, dell’art 2645 ter c.c., ad opera dell’art 6 comma 5 quaterdecies del D.L. n. 16 del 2012, convertito in Legge n. 44 del 2012, i vincoli di destinazione erano frutto dell’autonomia privata delle parti, il che impediva agli stessi di produrre effetti opponibili ad eventuali soggetti terzi. I vincoli di destinazione, infatti, non potendo essere trascritti, assumevano un mero valore obbligatorio tra le parti, il che consentiva unicamente, al soggetto pregiudicato dalla condotta inadempiente dell’altro, di agire per conseguire da quest’ultimo il risarcimento dei danni subiti.

A ciò si aggiunga che, i vincoli di destinazione, in quanto tali, si traducono in evidenti, ostacoli all’alienazione dei beni, il che poneva, prima dell’entrata in vigore dell’art 2645 ter c.c., evidenti problemi di compatibilità rispetto al disposto dell’art 1379 c.c., il quale subordina la validità del vincolo alla presenza di due distinti requisiti: rispondenza del vincolo all’interesse di una delle parti; circoscrizione entro specifici limiti temporali.

Con la tipizzazione del negozio di destinazione patrimoniale, il legislatore consente all’autonomia privata di istituire, nel rispetto dei requisiti sostanziali e pubblicitari prescritti dall’art 2645 ter c.c., dei veri e propri vincoli di destinazione, il cui contenuto concreto è rimesso all’autonomia privata, purché volti a perseguire interessi “meritevoli di tutela”, dovendosi intendere, con tale espressione (ma sul punto meglio si dirà in proseguo), la liceità degli stessi e, come tale, la non contraddittorietà con le disposizioni di ordine pubblico e buon costume.

La precisa indicazione delle finalità perseguite dalle parti, mediante l’istituzione del vincolo, concreta un requisito imprescindibile dell’atto negoziale, trattandosi della ragione che giustifica la destinazione e, come tale, la deroga al disposto dell’art 2740 c.c. La finalità che giustifica il vincolo non si esaurisce, infatti, nella mera separazione patrimoniale, traendo causa dalle finalità concrete (rectius dal programma negoziale) perseguito dalle parti ed, in particolar modo, dal disponente.

La mancata indicazione delle finalità, poste a fondamento del vincolo, rendere l’atto, di fatto, inopponibile ai terzi, stante la tendenziale inefficacia relativa cui è soggetto lo stesso atto.

Ciò premesso, particolari vincoli gestionali potranno essere inseriti dal disponente direttamente nel negozio concluso, il quale, a pena di nullità, dovrà rivestire la forma dell’atto pubblico[68] ed essere registrato nei pubblici registri, così da permettere al notaio rogante di valutare compiutamente la meritevolezza del vincolo ed il miglior bilanciamento possibile tra le ragioni del creditore e l’interesse del debitore alla costituzione dell’atto[69].

Trattandosi di un atto soggetto ad onere di pubblicità, il negozio di destinazione patrimoniale non può avere ad oggetto che beni registrabili, quali: beni immobili, beni mobili registrati, titoli di credito o partecipazioni societarie in società di capitali.

La genericità della norma, la quale fa generico riferimento ai soli “atti in forma pubblica con cui beni immobili o mobili iscritti in pubblici registri sono destinati”, ha indotto la dottrina maggioritaria ad ammettere la possibilità di costituire un vincolo di destinazione patrimoniale anche in forma testamentaria, non ritenendo di poter rinvenire nella norma alcuna limitazione della fattispecie negoziale ai soli atti inter vivos[70]. D’altra parta, quando il legislatore ha inteso escludere la possibilità di ricorrere ad un atto mortis causa,per la conclusione di un determinato negozio lo ha fatto espressamente[71]. Nessuna rilevanza merita poi l’eccezione, relativa al possibile pregiudizio derivante ai creditori sociali dal perfezionamento, a seguito dell’apertura del testamento, di un negozio di destinazione patrimoniale. In tale caso, infatti, è facilmente opponibile che, il vincolo di destinazione, perfezionandosi, al pari dell’apertura del testamento, con la trascrizione del vincolo, non potrà mai precedere l’apertura della successione, non potendo così pregiudicare le ragioni dei creditori sociali, il cui titolo risulta antecedente. L’art 512 c.c. consente, inoltre, ai creditori del de cuius di chiedere la separazione dei beni di quest’ultimo rispetto a quelli dell’erede e/o legatario, con conseguente diritto di soddisfarsi prioritariamente sugli stessi, iscrivendo sui singoli beni il vincolo di destinazione. Il successivo disposto dell’art 518 c.c. completa tale previsione, disponendo che: le iscrizioni a titolo di separazione, le quali, con tutta evidenza, si traducono nella costituzione di un vincolo di destinazione patrimoniale a favore dei creditori dell’eredità, prendendo tutte grado dalla prima e prevalgono sulle trascrizioni ed iscrizioni, anche se anteriori, eseguite nei confronti dell’erede e del donatario.

Ulteriore conferma della possibilità di costituire un vincolo di destinazione in forma testamentaria è rinvenibile nel disposto dell’art 2 della Convenzione dell’Aja del 1° luglio 1985, resa esecutiva, all’interno del nostro ordinamento, con legge n. 364 del 16 ottobre 1989, il quale, al pari dell’art 518 c.c., subordina l’efficacia del vincolo di destinazione mortis causa alla trascrizione dell’atto, necessariamente redatto in forma pubblica[72].

Requisito indispensabile per la costituzione e l’efficacia del vincolo di destinazione patrimoniale resta, quindi, la trascrizione del negozio, adempimento, quest’ultimo, che, nel disposto dell’art 2645 ter c.c., assume una duplice finalità; 1) da un lato la possibilità di opporre a terzi il vincolo di destinazione istituito; 2) dall’altro la limitazione della responsabilità patrimoniale in relazione a quello specifico bene, non potendo questi essere aggredito, se non da quei creditori, il cui diritto sia ricompreso nel vincolo di destinazione.

Sull’obbligatorietà o meno di quest’ultimo adempimento si confrontano in dottrina due distinte tesi. Secondo taluni autori, il disposto dell’art 2645 ter c.c., unica norma, all’interno del Titolo I del Libro VI, a non prevedere uno specifico obbligo di trascrizione, paleserebbe la facoltatività di tale adempimento, il quale, pertanto, non si tradurrebbe in un requisito di validità del negozio di destinazione ma, semplicemente, in un adempimento funzionale alla semplice opponibilità del vincolo ai terzi[73]. Di diverso avviso, invece, altra dottrina descrive l’art 2645 ter c.c. come fattispecie negoziale a formazione complessa, nell’ambito della quale il vincolo patrimoniale si perfezionerebbe con il completamento dell’intero iter tipizzato, compresa la trascrizione dell’atto[74].

Considerando la rilevante deroga al disposto dell’art 2740 c.c., quest’ultima tesi è preferibile, si consideri, infatti, che, anche prima dell’introduzione dell’art 2645 ter c.c.  nel nostro ordinamento, i vincoli di destinazione patrimoniali producevano effetti meramente obbligatori tra le parti, trovando uno specifico limite nel disposto dell’art 1379 c.c.

Ciò premesso, con l’art 2645 ter c.c., il legislatore ha inteso ovviare, in gran parte, ai limiti tipici dei negozi di trust, introducendo, nel nostro ordinamento, uno strumento di costituzione di vincoli patrimoniali, senza preventiva spoliazione del soggetto disponente.

Per effetto della costituzione di un vincolo di destinazione il bene resta, di permane, nel patrimonio del costituente, dandosi così luogo ad un mero effetto destinatorio di stampo obbligatorio, secondo uno schema non dissimile da quello che caratterizza gli oneri reali.

Difformemente dal contratto di affidamento fiduciario e dal trust, nell’ambito del quale il diritto sul bene viene effettivamente trasferito dal settlor al trustee, con la conclusione di un negozio di destinazione il patrimonio destinato resta nella titolarità del disponente, costituendo un patrimonio autonomo, sottratto alla libera disponibilità delle parti e dei creditori[75].

Questa peculiarità del negozio di destinazione patrimoniale non deve qualificarsi come assoluta, ben potendo, il costituente, decidere di trasferire, a tutti gli effetti, il bene vincolato dalla propria sfera patrimoniale a quella del fiduciario. In quest’ultimo caso, tuttavia, l’effetto traslativo non consegue direttamente alla costituzione del vincolo, assumendo portata autonoma e distinta dalla separazione patrimoniale. In questo senso il trasferimento del bene dalla sfera giuridica del disponente a quella del fiduciario costituisce, al più, un effetto accidentale e non necessario dell’atto, posto che, il fine principale di quest’ultimo è la destinazione di determinati beni al perseguimento di uno o più interessi, meritevoli di tutela.

Il vincolo di destinazione, derivante dalla conclusione di un negozio ex art 2645 ter c.c., non si traduce, in definitiva, in un trasferimento del diritto di proprietà sul bene ma nella costituzione di una specifica posizione giuridica, in capo al fiduciario, contraddistinta, anch’essa dal requisito della realità, stante la facoltà, riservata a quest’ultimo, di alienare, in determinate ipotesi, il bene. Diversamente, priva del carattere della realità è certamente la posizione giuridica del beneficiario, la quale, essendo rimessa all’adempimento degli obblighi, gravanti in capo al fiduciario, si traduce, piuttosto, in un’aspettativa giuridica tutelata.  Il beneficiario, pertanto, non partecipa alla costituzione del vincolo, traendo da quest’ultimo unicamente un vantaggio. Sotto quest’aspetto il negozio di destinazione patrimoniale diverge dal contratto di donazione, il quale, avendo natura bilaterale, necessita, per la sua costituzione, dell’accettazione del donatario.

Emerge così un ritratto del vincolo di destinazione patrimoniale non dissimile da quanto previsto, in materia di usufrutto, dagli artt. 978 cc. ss. e, in particolare, dalla posizione giuridica del nudo proprietario, il quale, pur restando formalmente titolare del bene, viene privato della disponibilità giuridica e materiale dello stesso.

Ciò premesso l’introduzione all’interno del nostro ordinamento dell’art 2645 ter cc non crea alcun conflitto tra l’istituto giuridico del negozio di destinazione ed il trust di diritto internazionale, disciplinato dalla ratificata Convenzione dell’Aja, dovendosi ammettere, specialmente laddove si riconosce la fattispecie del trust interno, la possibilità di istituire, alternativamente, l’una o l’altra fattispecie negoziale.

Il negozio di destinazione patrimoniale, pur rimandando, sotto molti aspetti, all’esperienza giuridica del trust, diverge da quest’ultimo istituto in taluni profili, primo tra tutti la limitazione temporale degli effetti del vincolo.

L’art 2645 ter c.c., in ossequio al principio, vigente nel nostro ordinamento, di temporalità dei rapporti obbligatori, limita gli effetti segretativi del negozio di destinazione patrimoniale ad un termine massimo di 90 anni, ovvero alla durata della vita della persona del beneficiario.

Questo negozio, condivide struttura e finalità del trust, risultando, pertanto, uno strumento particolarmente flessibile ed elastico, i cui scopi, purché leciti, possono ben eccedere i meri bisogni familiari del disponente.

L’effetto del vincolo, invero, è il medesimo del patto di famiglia e del trust, ossia l’istituzione di un patrimonio separato, rispetto a quello del disponente, aggredibile dai soli creditori aventi titolo compatibile con le finalità del trust.

Tale conclusione, peraltro, non è pacifica in dottrina e, soprattutto, non lo era prima dell’introduzione dell’art 2645 ter c.c., ritenendosi inammissibile, nel nostro ordinamento, l’istituzione di strumenti atipici di separazione patrimoniale[76].

Per quanto attiene alla tutela riservata ai creditori del disponente, gli atti costitutivi di un vincolo patrimoniale sono ricondotti dalla giurisprudenza nel novero degli atti a titolo gratuito, con la conseguenza che i creditori, avente titolo antecedente al vincolo, potranno far ricorso allo strumento dell’azione revocatoria ordinaria, qualora il negozio pregiudichi, o rischi di pregiudicare, le garanzie (specifiche o generiche) che presidiano al soddisfacimento del loro credito.

Diversamente dal fondo patrimoniale, gli atti istitutivi di un vincolo patrimoniale soffrono di una maggiore alea, essendo riconosciuto al giudice, in caso di impugnazione, il potere di valutare in concreto, non solo la meritevolezza delle finalità perseguite dal disponente ma, altresì, la legittimità delle stesse, con conseguente possibile accertamento, secondo parte della giurisprudenza, della nullità del negozio, laddove gli scopi perseguiti dalle parti risultino contrari alla legge. Si pensi, a tal proposito, alle possibili finalità elusive, sottese, al pari del trust, a taluni negozio di destinazione patrimoniale, la cui validità è, pertanto, necessariamente rimessa ad un vaglio della causa concreta, posta dal disponente a fondamento dell’intera operazione. L’interprete, incaricato del giudizio di meritevolezza del negozio, non potrà prescindere da una valutazione globale dell’intera operazione, considerando che, la tutela dei creditori è direttamente rapportata al residuo patrimonio del debitore, successivamente al perfezionamento del vincolo.

A questo punto appare chiaro che la meritevolezza del negozio, cui fa riferimento l’art 2645 ter c.c., concerne più gli effetti dell’atto che l’atto in sé, non esaurendosi in un mero vaglio di liceità, volto a valutare la semplice compatibilità del negozio rispetto alle disposizioni di ordine pubblico, ma presupponendo un giudizio complessivo sulla causa concreta, posta a supporto dell’intera fattispecie negoziale.

Ciò detto è, pertanto, chiaro che nulla osta all’ammissibilità di un vincolo di destinazione che fondi la sua causa nella legittima necessità di tutelare il patrimonio del disponente, purché tale atto non si traduca in un mero escamotage, consistente in una completa liberazione della responsabilità patrimoniale del debitore[77]. 

Passando, quindi, ai profili fiscalil’Agenzia delle entrate ha fornito alcune indicazioni circa l’applicazione al trust delle imposte dirette e indirette[78].
Il passaggio dei beni dal disponente all’amministratore, rientrando negli atti a titolo gratuito, è soggetto all’imposta di donazione con aliquota proporzionale (4%, 6% o 8%), calcolata in base al grado di parentela tra il disponente e il beneficiario, oltre alle imposte ipotecarie e catastali (2% e 1%), qualora oggetto del vincolo risulti un  bene immobile.

Restano comunque ferme le franchigie vigenti in materia di donazioni per  i parenti in linea retta, il coniuge, i fratelli e le sorelle ed i soggetti portatori di handicap grave

Non viene tassato, invece, il successivo trasferimento dei beni dall’amministratore al beneficiario, il quale viene considerato dall’Agenza quale adempimento del negozio già registrato.

A conti fatti gli strumenti degli atti di destinazione patrimoniale, di cui all’art 2645 ter c.c., e del trust risultano maggiormente flessibili rispetto alla costituzione di un fondo patrimoniale, stante l’assenza di finalità predeterminate dal legislatore, pur permanendo considerevoli rischi in capo alle parti, derivanti, in particolar modo, dalla duplice valutazione rimessa al Tribunale: meritevolezza e legittimità del vincolo, rispetto alla normativa italiana.

 

D. Il contratto di affidamento fiduciario

Concludiamo la nostra analisi trattando dell’ultimo atto negoziale, volto a costituire un patrimonio separato rispetto a quello del disponente, ovvero: del contratto di affidamento fiduciario[79].

L’affidamento fiduciario è un contratto atipico, o socialmente tipico, non disciplinato dal legislatore codicistico, e, come tale, ammesso nel nostro ordinamento in virtù della clausola generale di rinvio, di cui all’art 1322 comma 2 c.c.

Recentemente, tale contratto, è stato tuttavia posto dal legislatore a fondamento dello schema negoziale tipico dei fondi speciali, introdotti nel nostro ordinamento, per la prima volta, dalla c.d. legge sul “Dopo di Noi”[80][81].

Trattandosi, nonostante ciò, di un contratto atipico, l’affidamento fiduciario soggiace al limite della meritevolezza del fine, perseguito dalle parti, nonché al vincolo della non contraddittorietà rispetto all’ordine pubblico nazionale.

Per quanto attiene allo schema negoziale, la fattispecie in esame è qualificabile, a tutti gli effetti, come contratto bilaterale a favore di terzi, basato sul trasferimento di un diritto tra due o più soggetti, con contestuale assunzione dell’obbligo di gestirli ed amministrarli secondo un programma predeterminato.

Il programma contrattuale potrà poi prevedere l’obbligo, per il fiduciario, di ritrasferire il bene al fiduciante, ovvero ad un terzo beneficiario, al termine della gestione.

Da questo schema, proprio della fiducia c.d. dinamica, diverge la un’ulteriore fattispecie, definita statica, nell’ambito del quale, il bene, risulta già di proprietà del fiduciario, obbligandosi, quest’ultimo, semplicemente ad amministrarlo e gestirlo per il perseguimento di finalità, predeterminate nel programma contrattuale[82].

La differenza tra le due fattispecie risiede, quindi, nel diverso schema cui ricorrono le parti per il perfezionamento del vincolo fiduciario: tipico ed incentrato sul trasferimento del diritto, nel caso della fiducia statica, atipico in quello della fiducia dinamica.

A prescindere dalla distinzione tra contratti di affidamento dinamici e statici, ciò che più rileva, nello schema negoziale in esame, è sicuramente la centralità, rivestita dal programma negoziale (contenente le singole autorizzazioni), il quale costituisce la fonte di tutti i diritti ed obblighi delle parti, nonché dei rimedi stessi, posti a composizione di ogni, possibile, conflitto, ingenerato dall’esecuzione del contratto[83]. È questa la vera e propria peculiarità del contratto di affidamento, rispetto ai negozi di destinazione patrimoniale ed al trust, il che comporta uno spostamento del focus dal bene trasferito all’attività gestoria, intrapresa sullo stresso[84], con conseguente e tendenziale irrilevanza delle vicende personali delle parti, cui il contratto risulta, pressoché, insensibile.

Il programma negoziale, infatti, è espressione stessa della fiducia, posta a fondamento dell’intero assetto contrattuale, incentrato su un vincolo obbligatorio, privo di rilevanza esterna, e, come tale, inopponibile al terzo avente causa dal fiduciario[85].

Passando ora a considerare le parti del contratto di affidamento fiduciario, troviamo: da un lato l’affidante, che destina taluni beni (immobili o mobili registrati), di sua proprietà, al perseguimento di un progetto predeterminato in contratto, dall’altro l’affidatario, il quale consegue la temporanea titolarità dei beni causa fiduciae, ovvero al sol fine di gestirli per il perseguimento del fine, predeterminato nel contratto.

Il beneficiario del progetto (persona fisica o giuridica) non risulta, pertanto, parte necessaria del contratto, essendo le parti libere di indicarne il nome direttamente nel negozio istitutivo del vincolo (beneficiario trasparente), ovvero in un momento successivo (beneficiario opaco), mediante un autonomo atto di designazione.

Il beneficiario potrà poi risultare il semplice destinatario di un’utilità, laddove i beni amministrati dall’affidatario non gli vengano trasferiti allo spirare del termine indicato in contratto, ovvero beneficiario, a tutti gli effetti, del contratto, qualora detti beni siano a lui conferiti a quel tempo.

Scopo fondante la scelta di concludere un contratto di affidamento fiduciario, in luogo di altro, possibile, negozio, risiede, certamente, nella particolare versatilità della fattispecie in esame, consentendo alle parti di perseguire, in modo maggiormente efficace, le finalità proprie di altro schema negoziale. Si consideri, a tal proposito, il seguente esempio: Tizio, assorto da numerosi impegni, è intenzionato ad affidare a Caio l’amministrazione del proprio patrimonio immobiliare. A tal fine, in luogo di un classico contratto di mandato ad amministrare, Tizio può concludere con Caio un contratto di affidamento fiduciario, il quale consentirebbe a quest’ultimo (neo titolare dei beni trasferitigli) di amministrare, senza alcun limite, il patrimonio affidatogli da Tizio.

La particolare versatilità di tale schema negoziale rischia, tuttavia, di prestare il fianco a possibili abusi, in chiave elusiva, dell’istituto, ecco perché il legislatore guarda con particolare attenzione a tale schema negoziale, affidando all’interprete il compiuto di valutare la liceità, in concreto, della causa sottesa al vincolo, al pari di quanto visto in materia di trust e negozio fiduciario.

L’esempio proposto, oltre a palesare l’estrema versatilità della fattispecie negoziale in esame, consente di spendere qualche parole sulla natura del contratto di affidamento fiduciario, il quale, lungi dall’esaurirsi in un semplice contratto, fine a sé stesso, sembrerebbe integrare, piuttosto, lo schema di un’operazione negoziale complessa, costituita, al suo interno, da due distinti negozi: l’uno traslativo del diritto sul bene, l’altro fonte di obbligazione tra le parti, uniti tra loro da un peculiare collegamento finalistico[86]. Nell’ambito di tale operazione complessa si collocherebbero, pertanto, due distinti negozi: il primo ad effetti reali e, come tali, opponibile, laddove trascritto, ai terzi, il secondo ad effetti obbligatori e, come tale, privo di rilevanza esterna, esaurendosi in una mera fonte di diritti e doveri tra le parti. L’unicità dell’intera operazione sembrerebbe poter essere garantita dal collegamento funzionale, intercorrente tra i due distinti negozi, il quale, necessariamente, risulterebbe differente a seconda della fattispecie concreta e delle finalità perseguite dalle parti.

Ciò premesso, pur non essendo previsto alcun formalismo per il perfezionamento del contratto in esame, si ritiene che lo stesso debba, necessariamente, essere concluso in forma scritta, mediante la conclusione di una scrittura privata autenticata, passibile di registrazione. Non dimentichiamoci, a tal proposito, che il contratto di affidamento ha comunque ad oggetto il trasferimento di beni mobili registrati ed immobili e, come tale, è soggetto alle forme di pubblicità richieste per i contratti di gestione dei predetti beni.

A tal proposito giova precisare che l’oggetto del contratto di affidamento fiduciario non è il bene in sé, al pari del fondo patrimoniale, ma, bensì, il progetto che determina la gestione dei beni inseriti nel contratto. Tale chiarimento consente di affermare, senza alcun dubbio, che l’oggetto del contratto di affidamento può mutare, previo accordo tra le parti.

Il contratto di affidamento fiduciario, in tal senso, si differenzia dal negozio di destinazione patrimoniale, il quale, come premesso, prescinde dal trasferimento del diritto dal fiduciante al fiduciario, restando questi nella disponibilità del primo.

Al pari del trust e del fondo patrimoniale, il contratto di affidamento ha poi, tra i suoi principali effetti, la segregazione dei beni, oggetto dello stesso, i quali andranno, pertanto, a costituire un patrimonio separato, rispetto a quello dell’affidatario, sul quale non potranno agire i creditori personali di quest’ultimo.

Sotto tale aspetto la tutela apprestata dal contratto di affidamento fiduciario è piena. La conclusione del contratto del contratto consente, infatti, di far uscire i beni dal patrimonio giuridico del fiduciante, con relativa opponibilità dell’atto ai creditori di quest’ultimo, salva la possibilità di esperire i rimedi posti a tutela delle proprie ragioni creditorie (azione revocatoria ed azione ex art 2929 bis c.c.). Per quanto attiene alla sfera del fiduciario, i beni ed i diritti, a lui trasferiti, vengono avvinti, per effetto dell’atto concluso, da un vincolo di destinazione, il quale impedisce il confondersi del patrimonio destinato con quello personale del fiduciario, a tutela del pieno perseguimento del programma previsto.

Rispetto al beneficiario, infine, non essendo quest’ultimo parte del contratto, i beni non entrano a far parte del suo patrimonio, non ponendosi, conseguentemente, alcun problema di compatibilità rispetto ai diritti vantati dagli eventuali creditori dello stesso.

Un’ulteriore, rilevante, differenza, rispetto al negozio di destinazione patrimoniale, è certamente rappresentata dalla possibilità, per lo stesso beneficiario, di agire nei confronti del fiduciario per conseguire l’immediata tutela dei propri diritti lesi. Per la tutela del progetto contrattuale, inoltre, in caso di inadempimento può certamente agire il fiduciante, mediante lo strumento del risarcimento del danno di matrice contrattuale.

Ciò premesso, la distinzione tra patrimonio personale dell’affidatario ed oggetto del contratto di affidamento ha un’immediata ricaduta anche sotto il profilo fiscale, in quanto: nel contratto di affidamento con beneficiario opaco (ancora da nominare), i beni, oggetto del contratto, costituiscono un patrimonio autonomo, solo formalmente intestato all’affidatario. Trattandosi di un patrimonio a sé stante, l’affidatario è tenuto al pagamento delle relative imposte nel limite delle utilità prodotte dai beni, oggetto del contratto di affidamento fiduciario. Qualora il beneficiario sia stato indicato fin dal principio, obbligato al versamento delle imposte sui beni è il beneficiario stesso, in capo al quale l’Agenzia delle Entrate considera maturati i redditi prodotti.

Il contratto di affidamento fiduciario, al pari del trust, conserva la sua validità ed efficacia anche a seguito della morte dell’affidante, salvo diversa previsione.

Rilevante differenza attiene invece al profilo soggettivo, potendo coesistere in un’unica persona le figure di affidatario ed affidante, con la conseguenza che l’atto cesserebbe di qualificarsi come contratto ma, bensì, come negozio a favore di terzi.

Per la sua particolare funzione, prevalentemente di garanzia, il contratto di affidamento fiduciario non si risolve in caso di inadempimento dell’affidatario, nei confronti del quale potranno agire, tanto l’affidante, quanto il beneficiario, per conseguire il risarcimento dei danni conseguenti alla sua mala gestio.

Il contratto di affidamento fiduciario è, quindi, uno strumento particolarmente versatile, il quale si presta a plurime finalità, indicate dalle parti nel progetto, valido ed efficace nel momento in cui superi il vaglio di meritevolezza e legittimità.

Concludendo sul tema, nell’ambito del contratto di affidamento fiduciario è importante tener distinte tra loro due differenti fattispecie, costituite: l’una dalla cd. fiducia cum amico, l’altra dalla distinta fiducia cum creditore.

Le due fattispecie distinguono tra loro per il particolare scopo, perseguito dalle parti mediante la loro conclusione: la fiducia cum amico, infatti, consiste nel trasferimento del diritto dal fiduciante al fiduciairio, il quale si vincola ad amministrarlo e gestirlo per il perseguimento dello scopo convenuto. La fattispecie contrattuale della fiducia cum creditore, diversamente, viene perfezionata tra debitore e creditore, al fine di costituire, a vantaggio di quest’ultimo, una forma di garanzia atipica, finalizzata a garantirlo da un possibile inadempimento del primo.

Così intesa la fiducia cum creditore rischia di ingenerare evidenti problematiche di coordinamento con il disposto dell’art 2744 c.c. (divieto di patto commissorio), il quale costituisce baluardo inviolabile in materia di garanzie patrimoniali. Molto dipenderà, chiaramente, dalla singola fattispecie contrattuale e, soprattutto, da quanto convenuto tra le parti.

Altra rilevante distinzione, in materia di fiducia, è certamente quella intercorrente tra fiducia c.d. romanistica e fiducia germanica. La prima è quella di cui ci siamo occupati pocanzi, basata sul trasferimento del diritto dal fiduciante al fiduciario, al fine di perseguire uno scopo convenuto tra loro. La fiducia germanistica, diversamente, prescinde dal trasferimento del diritto sul bene, risultando incentrata sul mero conferimento al fiduciario della legittimazione ad esercitare in nome proprio un diritto altrui, così da perseguire uno scopo predeterminato tra le parti.

Lo schema tipico della fiducia romanistica, essendo incentrato sul trasferimento del diritto sul bene, dal fiduciante al fiduciario, contempla, quale sistema di tutela, in caso di inadempimento di quest’ultimo, lo strumento del risarcimento del danno, laddove, certamente, nella fiducia germanistica, il fiduciante risulterà maggiormente garantito dalla permanenza della titolarità sul bene, il che gli consente di agire per la sostituzione del fiduciario. In quest’ultimo caso, diversamente da quanto previsto dalla disciplina del contratto di mandato (nel caso di morte del mandatario), il contratto non si estingue ma prosegue con un nuovo fiduciario, il quale subentra nella medesima posizione giuridica del precedente.

Per quanto attiene poi all’eventuale inadempimento all’obbligo, gravante in capo al fiduciario, di trasferire il bene al beneficiario, resta fermo il diritto del fiduciante di agire nei suoi confronti con l’azione di adempimento in forma specifica dell’obbligo di contrarre.

 

E. Conclusioni

Gli argomenti trattati evidenziano, in varia misura, il delicato equilibrio che governa la disciplina degli atti di destinazione patrimoniale, destinati a rappresentare, per loro natura, strumenti delicati, al confine tra i legittimi bisogni di chi vi fa ricorso e l’ineludibile esigenza di garantire ampia tutela ai creditori, evitando il rischio di abuso, cui tali atti rischiano di prestarsi.

La mancanza di una compiuta disciplina in materia di atti di destinazione patrimoniale ed il carattere frammentario dei recenti interventi normativi, non facilita certamente il compito degli operatori del diritto e dei commentatori, interessati, per una ragione o per l’altra, a confrontarsi con questi rilevanti temi. Del resto, le peculiari contingenze economiche che hanno interessato il nostro Paese negli ultimi anni e, più in generale, le crescenti difficoltà, affrontate da privati ed imprese, nella ricerca di una sostenibilità economica alla propria azione, rendono quantomai evidente la necessità di una determinazione legislativa in merito, nel tentativo di ridefinire e, in larga parte disciplinare, istituti che coinvolgono il delicato tema delle garanzie patrimoniali e della tutela delle istanze creditorie.

In tale ottica non coglie certo di sorpresa il recente DDL, approvato nella seduta del Consiglio dei Ministri del 28 febbraio 2019, con la quale si propone una complessiva riforma di talune disposizioni del codice civile ed al codice del consumo, tra cui, per l’appunto, talune previsioni in materia patto di famiglia, negozio fiduciario e trust.

 Molto dipenderà, quindi, dalla portata e, come sempre, dalla bontà dell’eventuale riforma legislativa, la quale, ad ogni modo, non potrà non propendere all’obbiettivo di dare maggior chiarezza ed organicità ad istituti sempre più importanti e discussi.